Bu Hafta O 12 Gelişmeye Dikkat: Bitcoin Etkilenecek!

FTX’in hayaleti kripto sanayisini rahatsız ediyor lakin Bitcoin, BTC fiyat artışları sürdükçe onu geride bırakmaya çalışıyor.

Önemli tarihler ve detaylar

Makroekonomik haber takipleri, teknik tahlilin yanı sıra kripto para piyasaları için her vakit değer arz etmektedir. Coinler.us olarak 16 Ocak ve 22 Ocak tarihleri ortasında yaşanacak kıymetli finansal gelişmeleri sizin için derledik.

• 16 Ocak Pazartesi:
  • Martin Luther King Jr. anma günü nedeniyle ABD borsaları tatil
• 18 Ocak Çarşamba:
  • AB Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE)  Beklenti: 9,2Yüzde / Evvelki: 9,2Yüzde (TSİ: 13.00).
  • AB Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE)  Beklenti: 9,2Yüzde / Evvelki: 9,2Yüzde (TSİ: 13.00).
• 19 Ocak Perşembe:
  • AMB Lideri Lagerde konuşması (TSİ: 13.30)
  • TCMB faiz kararı Beklenti: 9,00Yüzde / Evvelki: 9,00Yüzde (14.00)
  • AMB para siyaseti toplantı tutanaklarının yayınlanması (TSİ 15.30)
  • ABD işsizlik hakkından yararlanma müracaatları Beklenti: 212 bin / Evvelki: 205 bin (TSİ:16.30)

Analistler, Bitcoin fiyatının konsolidasyona bağlı olduğunu kabul ediyor

Bitcoin, geçtiğimiz hafta boyunca kimi değerli direnç düzeylerini geçtikten sonra artan şüphecilikle karşı karşıya kaldı. Fikir birliği uzun vadede düşüş istikametinde olmaya devam ediyor ve çok az kişi mevcut momentumun bir ayı piyasası rallisinden daha fazlası olacağına inanılıyor.

12.000 dolarlık yeni makro taban ihtarları hala yürürlükteyken, analistler düşüş belirtilerini izliyorlar. Lakin şu ana kadar bu gerçekleşmedi. Datalara göre haftalık kapanış, FTX çöküşünden çabucak evvelki kapanışla birebir düzeydeydi. Saatlik vakit dilimlerinde birkaç yüz dolarlık olağan hareketlerle volatilite devam etti. Yorumcu Tedtalksmacro, 21.000 doların altına süratli bir düşüş ‘likidite avı’ olarak tanımladı.

Daha geniş bir geri çekilme, zincir üstü analitik kaynağı durumunda tutulacak düzeyleri tahlil eden Material Indicators, 21 haftalık hareketli ortalamayı (MA) 18.600 dolar olarak belirledi. Binance sipariş defterinin ek bir tablosunun yanında, ‘Bitcoin 2017 Zirvesini savunmak için 11 milyon dolarlık bir teklif duvarı daha yerleştirildi’ notu düştü.

FTX kayıplarının aksine dönmesini izleyen Stockmoney Lizards ticaret hesabı, mevcut düzeylerde ‘biraz (yanlamasına) konsolidasyon’ davetinde bulundu. Eight ticaret firmasının kurucusu ve CEO’su Michaël van de Poppe, Bitcoin’in ABD dolarının zayıflayan gücündeki değişiklikler nedeniyle hakikaten konsolide olabileceğini söyledi. ABD Dolar Endeksi, 107,77’yi görerek bugün 2022 Haziran başından bu yana en düşük düzeylerinde işlem görmeye devam ediyor.

Odak, pay senedi katalizörü olarak yarara kayıyor

Bu hafta, 18 Ocak’ta açıklanacak olan üretici fiyatları enflasyonu (ÜFE) dataları ile makro bilgiler açısından hareketli bir başlangıç ​​yapacak. Bu, Federal Rezerv yetkililerinin çeşitli konuşmaları sırasında gerçekleşecek ve pay senetleri büyük olasılıkla hafta boyunca kurumsal çıkar raporlaması halinde öteki bir fenomen tarafından etkilenecek.

Bank of America stratejistlerinin geçen hafta bir notta belirttiği üzere, S&P 500, tesirleri Tüketici Fiyat Endeksi üzere klasik data yayınlarını geride bırakarak çıkar raporlarına bilhassa hassas hale geldi. CNBC de dahil olmak üzere medya kuruluşlarının aktardığına göre, ‘Bunu, piyasada Fed ve enflasyondan kazançlara doğru bir anlatı kayması olarak görüyoruz: kazançlara tepkiler artarken, enflasyon verilerine ve FOMC toplantılarına tepkiler küçülüyor’ diye yazdılar.

Stratejistler, faiz artırım kararı için 1 Şubat’ta yapılacak Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısına atıfta bulundu. CME Group’un FedWatch Tool’a göre, faiz artışının şu anda 2022’nin başlarından bu yana en düşük düzeyde olması bekleniyor ve hissiyat %0,25’lik bir artışı destekliyor.

Dijital varlık yatırım danışmanı Lumida Wealth Management’ın CEO’su Ram Ahluwalia geçen hafta ‘Fed Fonları ne kadar düşükse, sistemde o kadar fazla likidite var’ diye yazmıştı.

GBTC galibiyet serisi devam ediyor

Kurumsal faiz kurtarma konusunda, FTX kayıplarının tamamının izini süren öteki bir tablo, en büyük Bitcoin kurumsal yatırım aracı olan Grayscale Bitcoin Trust’tır (GBTC). Coinglass’tan alınan datalar, bilgilerin mevcut olduğu en son tarih olan 13 Ocak itibarıyla GBTC paylarının %36,26 net varlık pahasına (NAV) iskontolu olarak işlem gördüğünü gösteriyor.

Önceden olumlu olan ve ‘GBTC primi’ olarak bilinen bu indirim, Aralık 2022’nin sonundan bu yana daha yüksek seyrediyor ve artık FTX erimesinden bu yana rastgele bir noktadan daha yüksek. Şimdiye kadarki en büyük okuması, ana şirket Digital Currency Group’un (DCG) kendi FTX meselelerinin bir modülü olarak GBTC’nin külfet çekmesiyle %48,62’ye ulaştığında bundan çabucak evvel geldi.

Bu tartışma, çoklukla alenen öfkeyle devam ediyor, lakin GBTC aylardır en cüret verici sonuçlarını veriyor. Perde gerisinde Grayscale, GBTC’yi Bitcoin spot fiyatına dayalı bir borsa yatırım fonuna (ETF) dönüştürmesine müsaade vermeyi reddetmeleri nedeniyle ABD’li düzenleyicilerle savaşmaya devam ediyor.

Grayscale’in baş hukuk sorumlusu Craig Salm, 13 Ocak’ta yaptığı kapsamlı bir Twitter güncellemesinde, firmanın davayı kazanma ve ilk spot Bitcoin ETF’yi ABD’de piyasaya sürme ‘taahhüdüne’ atıfta bulundu. ‘Yinelemek gerekirse, GBTC’yi bir spot Bitcoin ETF’ye dönüştürmek, BTC’nin pahasını takip etmesi için en uygun uzun vadeli yoldur’ diye özetledi.

Zorluk tüm vakitlerin en yüksek düzeyine ulaştı

Bitcoin’in fiyat toparlanması boğaları heyecanlandırmaya yetmediyse, ağ temelleri de misal biçimde cüret verici bir kıssa anlatıyor. Haftalık kapanışa kabaca ayak uyduran ağ madenciliği zorluğu, Ekim 2022’den bu yana en büyük artışını işaret ederek %10’un üzerinde arttı.

Hareketin Bitcoin madencileri için bariz tesirleri var ve ekosistemin aslında daha yüksek fiyatlardan yararlandığını gösteriyor. Lakin geçen hafta, Bitcoin’in süratli fiyat artışına karşılık olarak madenci bakiyeleri azaldı. Zincir üstü analitik firması Glassnode’un bilgilerine göre, 16 Ocak itibariyle 1.823.097 BTC’de kaldılar ve bir ayın en düşük düzeyini gördüler.

Buna karşın, madenci zorluğu artık FTX yansılarını sildi ve bu süreçte tüm vakitlerin en yüksek düzeyine ulaştı. Glassnode ayrıyeten geçen hafta yararların birçok gelmeden evvel ‘Bitcoin, Madenciler için tahmini ortalama üretim fiyatı maliyetini yeniden test etme sürecindedir’ dedi.

Bu düzeyin üzerine çıkmanın madenci gelirlerinde çok muhtaçlık duyulan rahatlamayı sağladığını da kelamlarına ekledi. Eşlik eden bir grafik, ‘Bitcoin için tahmini her şeyi kapsayan bir üretim maliyeti’ olarak tanımladığı tescilli ‘zorluk regresyon modelini’ gösterdi.